【Now財經台】快手(01024)第2季業績勝預期，但大行普遍下調目標價。
下調幅度介乎4%至最多逾20%，其中，以高盛下調幅度較溫和，最新看67元，維持「買入」評級。
高盛指出，由於快手股價已自5月高位累跌近30%，相信風險已經反映，因此，下調幅度較溫和。
該行又稱，快手管理層保持穩定執行力，令收入及經調整盈利勝預期，但擔心直播電商有放緩跡象，考慮到行業競爭情況或令經營開支增加，下調今、明兩年純利預測至180億及220億元人民幣。
滙豐證券及麥格理對快手業績看法大致持相同，其中，麥格理下調盈測2%，滙證則維持預測不變，但估計快手股價短期會較為波動。
針對集團下調全年商品交易總額(GMV)目標，3家大行認同快手前景面臨挑戰，但高盛看法仍較正面，認為下調GMV目標，但未有同步調整全年收入指引，反映收入結構具靈活性。
此外，3家大行均指出，其他收入增長有望抵銷GMV放緩影響，例如外部客戶廣告收入，並看好經營效率提升可帶動利潤率改善。
