【Now財經台】大和輕微下調蒙牛乳業(02319)目標價。
該行預期,蒙牛上半年純利將輕微倒退,將目標價由60元降至59元,維持「買入」評級,並估計蒙牛上半年純利按年跌6%,主要受累去年乳酪及乳製品收入基數高,生產成本及行政開支上升。
大和又稱,雖然蒙牛5月至6月液態奶銷售復甦,但不足以抵銷4月時內地各省市實施封控的影響,考慮到銷售下跌及成本上升,下調今年至後年收入預測2%,並下調每股盈利預測2%至10%,相信蒙牛今年收入可維持低雙位數增長,預期下半年高端高溫滅菌奶「UHT奶」銷售將會加快,成本亦趨向穩定,不過,配方奶粉業務仍充滿不確定性。